[경영경제]올웨더 포트폴리오 전략

소개글

[경영경제]올웨더 포트폴리오 전략에 대한 보고서 자료입니다.

목차

목차:
1. 한국형 올웨더 전략의 성과
2. 적용된 전략의 효과와 개선점
3. 세금 문제와 자산 규모 고려사항
4. 추천 ETF 상품 및 다른 전략 소개

본문내용

다른 조건들이 비슷하기 때문에 코스피 추종 ETF는 Kbstar200으로 결정. 사실 지수 추종 보다 다른 퀀트전략을 대신 넣는 게 더 우월할 것이지만 J-올웨더 전략 자체는 현금 보유 대신 운용하는 전략이기 때문에 가장 신뢰성있고 퀀트전략 약세 리스크를 헷지하기 위해 기본 지수 추종 ETF를 사용함.
미국 주식 역시 퀀트전략 대신 그냥 S&P500 지수추종 ETF를 가지고 있기로 결정. 가장 투박하지만 백테스트 과최적화나 변수가 가장 적음. 또한, 신경을 쓰지 않아도 됨. 순자산규모 상위 3개 ETF 중에서 비교하며, 3개 모두 규모가 어느 정도 있고, 추종지수와의 괴리율이 0.5% 이내로 고려할 수준이 아니기 때문에 이중 수수료가 가장 작은 것인 KBSTAR 미국S&P500 ETF로 선택함.
금 etf대신 KRX 금거래가 매매차익에 대한 비과세 및 수수료 낮음. 지금은 KINDEX KRX금현물이 최선임. 하지만, 다른 ETF에 비해 수수료가 0.5% 정도로 좀 높고, 세금도 냄. 다른 대안이 없기 때문에 일단 KINDEX KRX금현물 ETF에 투자하며, 추후 금액이 커진다면 그때 다시 고민해도 안 늦을 듯. => 나무증권에서 금 현금 바로 투자가능함. 이걸로 결정.(매매차익 절세가능)
KOSEF 국고채10년이 가장 거래량 많음. 다른 채권은 거래량 너무 적기 때문에 KOSEF국고채10년으로 다른 대안없이 결정.
10년 미국채의 경우 TIGER 미국채10년선물이 가장 규모 큼. 보수가 KODEX에 비해 많지만 큰 금액은 아니기 때문에 우선적으로 시총이 가장 큰 TIGER 미국채 10년선물로 결정.

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경영,   경제,   투자