[독후감]주식투자 ETF로 시작하라_systrader79

소개글

[독후감]주식투자 ETF로 시작하라_systrader79에 대한 보고서 자료입니다.

목차

### 목차

1. **ETF의 개념과 장점**
2. **포트폴리오 구성을 위한 ETF 활용**
3. **주식투자 전략: 모멘텀 전략과 추세투자**
4. **리밸런싱의 중요성**
5. **레버리지 활용과 위험 관리**

본문내용

백테스트할 때 비슷한 수익률에 10%보다 작은 MDD를 기록함.
이 전략을 레버리지 ETF에 적용하면 수익 효과 극대화시킴.
지수는 모두 단기(1일)적으로 추세 성향을 가짐.
□ 지수 손절 전략
지수에 손절 적용 시 수익률과 DD 향상됨.
손절선이 타이트할수록 수익률 더 향상됨.
현금을 혼합하여 더 안정적인 지수 수익을 얻을 수도 있음.
지수 손절 전략
투자 종목 : 코스피 지수
매수 : 매월 첫 거래일 시가
매도 : 다음 달 첫 거래일 시가
손절선 : 최근 6개월 간의 %range = (전월 고가 - 전월 저가)/ 전월 시가 X 100 평균 X K 배수 (K =0~1)
* 여기서는 k = 0.1로 시뮬레이션 함
위에서 본 변동성 돌파전략이나 손절 전략을 인덱스에 활용하여 전체 MPAA 전략의 MDD를 줄일 수 있음.
□ 장기투자의 핵심
해당 전략을 믿고 수익이 나오든 안 나오든 꾸준히 유지해야 함. 하지만, 투자자는 3년만 수익이 안 나와도 전략을 포기함.
(내 의견) 신마법공식의 경우 알파가 사라지거나 과최적화로 인해 더 이상 전략 수익이 안 나와서 전략을 중단하는 기준을 벤치마크(코스피+코스닥 평균) 5년 기저율이 100%가 아닐 때로 결정했음. MPAA전략의 경우는 벤치마크가 따로 없기 때문에 별도의 전략중단기준을 잡아야 함.
(내 의견) 5년 기저율이 3년 만기 국고채의 5년 수익률 기준임. 즉, 5년 연평균 수익률이 현금보유수익률보다 낮을 때 청산함. 기준은 KODEX 국고채3년 수익률 기준임. 현금 보유 대신 MPAA전략을 쓰는 것이기 때문에 수익 기대는 없고, 자산 분배의 목적임을 상기.

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주식,   투자,   경영경제