주식투자의 기술적 분석

소개글

주식투자의 기술적 분석에 대한 보고서 자료입니다.

목차

■ 기술적 분석의 의의

1. 기술적 분석의 개념

2. 도표분석 : 라인차트(선도표), 바차트(봉도표)


■ 추세 이론 및 분석

3. 다우이론(Dow theory)

4. 엘리어트 파동이론

5. 사께다 전법

6. 추세분석


■ 캔들차트분석

7. 한 개 캔들 차트

8. 두 개 캔들차트

9. 세 개 캔들차트


■ 패턴분석

10. 전환형(반전형)

11. 지속형

12. 주가 갭


■ 보조지표

13. OBV(On Balance Volume)

14. VR(Volume Ratio : OBV의 누적차수)

15. 등락주선(ADL : Advance Decline Line)

16. 등락비율(ADR : Advance Decline Ratio)

17. 투자심리선(PL : Pshyhological Line)

18. 삼선전환도

19. P&F차트 : 점수도표

20. 역시계곡선

21. 엔빌로프(envelope)

22. 볼린저 밴드(bollinger band)

23. RSI(Relative Strength Index)

24. MAO(Moving Averages Oscillator : 이동평균선 오실레이터)

25. CCI(Commodity Channel Index)

26. 이큐-볼륨차트(Equi-Volume Chart)

27. 스토개스틱 : %K, %D

28. 스윙차트 : 등락폭 차트

본문내용

상승기형
하락깃대형
하락기형
다이아몬드형
주가의 큰 변동 후 나타나는 패턴
(주가상승시 : 거래량 증가, 주가하락시 : 거래량 하락)
역삼각형+대칭삼각형
쐐기모형
상승쐐기형
주가 지속적 하락
하락쐐기형
주가 지속적 상승
직사각형모형
상승직사각형모형
상승형
하락직사각형모형
하락형
12. 주가 갭
보통갭 : 기술적의미 X
돌파갭 : 주가가 고점경계선을 상향돌파할 경우
계속갭 : 주가가 예상했던 방향으로 급격한 변화를 보이는 과정에서 나타나는 주가갭
소멸갭 : 추세반전 직전에 주로 나타남
섬꼴반전 : 소멸갭에 이어 돌파갭이 나타나면서 차트상에 섬과 같은 모습이 연출하는 반전패턴
-------------------------------------------------------------------
보조지표
13. OBV(On Balance Volume) : 주가가 뚜렷한 등락을 보이지 않고 정체되어 있을 때 거래량 동향에 의하여 향후 주가의 방향을 예측
분석방법
* U마크(매입신호) : OBV선의 고점이 이전 고점보다 높게 나타날 때
* D마크(매도신호) : OBV선의 저점이 이전 저점보다 낮게 나타날 때
시장판단
* 주가 OBV선 : 강세장 예상
* 주가 OBV선 : 약세장 예상
14. VR(Volume Ratio : OBV의 누적차수) : 바닥권 판단에 유용
70% 이하
70 ~ 150%
450% 이상
침체
보통
과열
15. 등락주선(ADL : Advance Decline Line) = 상승종목수 - 하락종목수
시장의 내부세력을 측정
종합주가지수에 관계없이 ADL이 상승하면 상승장이고 하락하면 하락장이다.
종합주가지수
ADL
경기상황


상승장


강력한 상승장


강력한 하락장


하락장
16. 등락비율(ADR : Advance Decline Ratio) : ADL의 보조지표(ADL의 보완)
70 ~ 75%
75 ~ 120%
120 ~ 125%
바닥권(매수)
보통
과열(매도)
17. 투자심리선(PL : Pshyhological Line)
PL(%) =
25% 이하
25 ~ 75%
75% 이상
침체(매수)
중립지대
과열(매도)
18. 삼선전환도
일자
주가(원)
표시도형
도표
1
10,000
-
2
10,300

3
10,500

4
10,400
x
5
9,900

6
9,400

7
9,300

8
9,100

9
9,500
x
10
9,700
x
11
10,100

의미
* 상승선 3개에 해당하는 주가하락 시 하락이라 인식하여 매도
* 하락선 3개에 해당하는 주가상승 시 상승이라 인식하여 매수
특징
* 시간의 흐름이나 사소한 주가변동의 움직임을 무시한다.
* 주가의 새로운 고점이나 저점을 형성할 때만 그린다.
* 장세의 상승 또는 하락의 전환시점을 포착하는 데 널리 사용된다.
한계점
* 단기간 주가등락일 경우 부적합하다.
* 큰 폭으로 변동할 경우 부적합하다.
* 전환신호가 길게 나타날 때는 다음의 전환신호가 잘 나타나지 않는다.
19. P&F차트 : 점수도표
일자
주가(원)
점수도
도표
1
10,100
x
11,000
x
10,900
x
x
o
10,600
x
o
x
o
10,300
x
o
x
o
10,000
o
o
9,700
o
9,300
9,100
8,800
8,500
X = 상승, O = 하락
2
10,400
x
3
10,800
x
4
10,600
-
5
10,200
-
6
9,700
OOO
7
10,300
-
8
10,500
-
9
10,700
xxx
10
11,200
xx
11
10,600
-
특성
* 시계열 무시
* 목표치 계산이 활용
* 좁은지면에 장기적 기록이 가능
한계 : 신호가 느리므로 매수신호로서의 가치가 떨어진다.
20. 역시계곡선 : 주가와 거래량의 이동평균치를 매일의 교점으로 연결한 곡선
상승전환신호
매수신호
매수지속
매수유보
하락경계신호
매도신호
매도지속
매도유보
21. 엔빌로프(envelope) : 이동평균선의 지지선과 저항선을 이용하여 추세의 움직임을 예측
투자전략
* 지지선 부근(아래쪽 곡선) : 매입
* 저항선 부근(윗쪽 곡선) : 매도
22. 볼린저 밴드(bollinger band) : 이동평균선에서 표준편차 이용
투자전략
* 매수 : 하한선 근처에서 주가가 움직이는 경우
* 매도 : 상한선 근처에서 주가가 움직이는 경우
23. RSI(Relative Strength Index)
RSI =
매매판단
25% 이하
25 ~ 75%
75% 이상
침체(매수)
보통
과열(매도)
24. MAO(Moving Averages Oscillator : 이동평균선 오실레이터) = 단기이동평균선 값 - 장기이동평균선 값
비교
오실레이터 값
경기상황
단기이동평균 > 장기이동평균
+
상승추세
단기이동평균 < 장기이동평균
-
하락추세
단기이동평균 = 장기이동평균
0
-
25. CCI(Commodity Channel Index) = 당일평균주가 - 이동평균주가
매매판단 : 기준값 = 0
* 매수시점(강세신호) : 0선 위로 상향 돌파 시
* 매도시점(약세신호) : 0선 아래로 하향 돌파 시
26. 이큐-볼륨차트(Equi-Volume Chart)
거래량(가로축)과 주가(세로축)를 기준으로 판단
고가, 저가, 거래량을 하나의 모형으로 나타내어 연결한 상자모형의 차트
키다리형
정사각형
뚱보형
매수 또는 매도세력 중 한쪽이 강할 경우
매수세력 = 매도세력
매도세력 > 매수세력
(장세 하락)
27. 스토개스틱 : %K, %D
의의 : 과거의 경험적 결과를 기초로 함
* 가격상승추세 매일의 종가가 최근의 가격변동폭 중 최고치 부근에서 형성
* 가격하락추세 매일의 종가가 최근의 가격변동폭 중 최저치 부근에서 형성
투자전략 : %K선 값의 해석
0
20 ~ 30 이하
70 ~ 80 이상
100
최저수준
하락추세
상승추세
최고수준
28. 스윙차트 : 등락폭 차트
의의
* 시장가격의 등락을 직선의 굴절로 표시
* 시간의 흐름을 무시하고 시장가격이 움직이는 방향만 중시
특징 : 작성이 쉽다.
※ 시간의 개념을 무시한 기술적 지표 : 삼선전환도, P&F차트(점수도표), 스윙차트

키워드

경제,   주식투자의 기술적 분석,   추세이론,   캔들차트분석,   패턴분석,   보조지표,   도표분석,   다우이론